Restrukturyzacja przedsiębiorstwa krok po kroku

Rozpoczynamy od analizy sytuacji Twojego przedsiębiorstwa oraz przedstawienia bardziej szczegółowo możliwości jakie daje ustawa prawa restrukturyzacyjne. Wykonanie takiego audytu odpowie na pytanie czy restrukturyzacja przedsiębiorstwa jest w ogóle potrzebna. Być może wystarczy przeprowadzić negocjacje z wierzycielami zupełnie poza sądowo i uzyskać dodatkowe finansowanie. Jest też możliwość, iż sytuacja będzie na tyle dramatyczna, że pozostanie jedynie skrajne rozwiązanie postępowania upadłościowego.

Najważniejszym etapem sądowej restrukturyzacji przedsiębiorstwa jest przygotowanie jej strategii. Po przeprowadzeniu analizy bieżącej i przyszłej sytuacji finansowej, możliwości generowania gotówki na działalności gospodarczej, wielkości zadłużenia wraz z szczegółową analizą umów i dokumentów, z których to zadłużenie wynika oraz analizy posiadanego majątku wybieramy najbardziej odpowiedni tryb postępowania. Podstawowe różnice pomiędzy różnymi typami postępowań są ujęte na stronie Postępowanie restrukturyzacyjne. Etap ten kończy przygotowanie i złożenie w sądzie stosownego wniosku o otwarcie postępowania restrukturyzacyjnego. Krok ten może trwać od nawet jednego tygodnia do 2 miesięcy w zależności stopnia skomplikowania sprawy.

Najprostsze i jednocześnie najbardziej popularne postępowanie restrukturyzacyjne jest rozpoczynane bez udziału sądu przez osobę posiadającą licencję doradcy restrukturyzacyjnego.

Pozostałe postępowania restrukturyzacyjne otwiera sąd. Rozpoznaje on wniosek o otwarcie postępowania restrukturyzacyjnego, a następnie otwiera to postępowanie. Równocześnie zostaje wyznaczony, w zależności od typu postepowania, nadzorca sądowy lub zarządca. Doradca restrukturyzacyjny jest osobą posiadającą licencję wydaną przez Ministra Sprawiedliwości. Jedynie osoba z taką licencją może pełnić funkcję nadzorcy sądowego, nadzorcy układu lub zarządcy.
Istnieje prawna możliwość, abyśmy to my zaplanowali dla Ciebie strategię postępowania, złożyli wniosek o otwarcie postępowania, a następnie sąd powołał nas do pełnienia funkcji nadzorczych. Jeśli się tak stanie, to będzie to rozwiązanie najoptymalniejsze i najkorzystniejsze ekonomicznie. Możemy także reprezentować Twoje przedsiębiorstwo jako pełnomocnik, wspierając je w negocjacjach z wierzycielami i kontrolując poczynania nadzorcy czy też zarządcy.

W każdym z postępowań nadzorca lub zarządca musi przygotować co najmniej dwa podstawowe dokumenty – spis wierzytelności i plan restrukturyzacyjny. Do tego w zależności od trybu i charakteru postępowania koniecznym może być przygotowanie spisu z inwentarza, spisu wierzytelności spornych, testów prywatnego wierzyciela i innych.

W uproszczeniu spis wierzytelności przedstawia zestawienie całego zadłużenia jakie posiada restrukturyzowane przedsiębiorstwo. W spisie wierzytelności dla każdego z wierzycieli z osobna podaje się należność główną wraz z odsetkami oraz tytuły, z których wynika ta wierzytelność. Stanowi to kwotę z jaką wierzyciel później głosuje w sprawie układu.

Plan restrukturyzacyjny jest to obszerny dokument, który jest niczym innym jak biznes planem. Określa jakie działania musi podjąć restrukturyzowane przedsiębiorstwo w celu zwiększenia wielkości sprzedaży, rentowności i przede wszystkim zwiększenia dodatnich przepływów pieniężnych. Plan restrukturyzacyjny pokazuje jakiej wysokości mogą być raty układowe i na ile lat należy je rozłożyć, aby możliwa była spłata istniejącego zadłużenia.

Opierając się na danych ze spisu wierzytelności i planu restrukturyzacyjnego dłużnik przygotowuje propozycje układowe dla swoich wierzycieli. Może w nich zaproponować wierzycielom np. częściowe umorzenie zobowiązań, rozłożenie ich na raty, konwersję na udziały lub akcje i wiele innych. To właśnie te propozycje układowe podlegają w dalszym etapie głosowaniu przez wierzycieli. Postępowanie sądowe może trwać od 4 miesięcy do ponad roku w zależności od trybu restrukturyzacji i stopnia skomplikowania sprawy.

Jest to kulminacyjny punkt całego postępowania. Głosowanie odbywa się najczęściej na zgromadzeniu wierzycieli. Karty do głosowania składa się elektronicznie przez system Krajowy Rejestr Zadłużonych. Przeważnie większość wierzycieli głosuje wcześniej przed zgromadzeniem. Głosowanie może odbyć się także w grupach. Propozycje układowe dla wierzycieli muszą być tak skonstruowane, aby wierzyciele byli skłonni zagłosować za układem oraz jednocześnie aby zadłużone przedsiębiorstwo było w stanie je wykonać. Podstawowym warunkiem jaki powinien być spełniony to to aby 2/3 wierzycieli co do sumy zadłużenia zagłosowało ZA układem. Maksymalnie 1/3 może być przeciw i zostaną oni objęci układem niejako „z przymusu”. Istnieją też korzystniejsze warunki przyjęcia układu.

Przyjęty układ musi zatwierdzić sąd.

Zawarty i zatwierdzony układ należy wykonać. W większości przypadków będzie to polegało na co miesięcznej lub co kwartalnej spłacie zaległego zadłużenia na rzecz wierzycieli w wysokości ustalonej w przyjętym i zatwierdzonym układzie. Czas wykonywania układu najczęściej jest okresem kilkuletnim. Proces ten jest nadzorowany przez nadzorcę wykonania układu. Po całkowitym wykonaniu wszystkich zobowiązań układowych sąd stwierdza postanowieniem wykonanie układu i jeśli propozycje układowe to przewidywały umorzenie pozostałej, niespłaconej części zobowiązań. Pełna restrukturyzacja przedsiębiorstwa jest całkowicie zakończona.